崇明园区要求：设立证券公司需证监会的业务许可

监管红线不可越

在崇明经济园区招商一线摸爬滚打二十年，我见过太多带着“资本神话”而来的企业，但唯独证券公司的设立，总让我心头绷紧一根弦。记得2010年，一家背景深厚的投资集团找到我们，想在园区设立所谓“综合金融服务部”，实际暗地里开展证券经纪业务。当时团队里年轻同事觉得“这是个大单”，但我坚持必须先取得证监会业务许可——后来果然发现，这家企业是想绕开监管“试水”，最终被证监会叫停，还罚了三千万。这件事让我深刻体会到，证券公司设立的许可红线，不是园区“为难企业”，而是金融安全的生命线。根据《中华人民共和国证券法》第一百零二条，设立证券公司必须经国务院证券监督管理机构（即证监会）核准，未经核准，任何单位和个人不得经营证券业务。这可不是“园区规定”，是国家层面的硬性规定，容不得半点含糊。

为什么证券公司设立需要证监会“特别关照”？因为证券行业是金融体系的核心枢纽，直接关系到千万投资者的“钱袋子”。证监会审批时，会从公司治理、资本实力、风险控制、专业人员、合规记录等六个维度进行“穿透式”审查。比如资本金要求，证券公司必须满足“实缴货币资本不低于人民币一亿元”且“持续符合监管要求”的硬指标；再比如高管资格，法定代表人、总经理、风控负责人等必须具备证券从业资格且无不良记录。这些标准背后，是无数教训换来的——2008年金融危机时，美国雷曼兄弟因杠杆率过高倒闭，引发全球金融海啸；2015年A股市场波动，部分券商因风控失效导致客户保证金缺口，最终被证监会接管。这些案例告诉我们，监管许可不是“走过场”，而是给市场装上“安全阀”。

作为招商主任，我们经常遇到企业不理解：“我们在其他地方设分公司就没这么麻烦，崇明怎么这么严格？”这时候我会耐心解释：崇明作为上海“五个新城”之一，又是“世界级生态岛”，金融产业的定位是“绿色、创新、合规”，不是“野蛮生长”的试验田。去年有家券商想快速在崇明设立营业部，认为园区政策“宽松”，结果提交的材料里少了“合规自查报告”，我们直接退回材料，并明确告知：“证监会审批的第一步是材料合规，连园区关都过不了，何谈国家层面许可？”后来这家企业补齐材料、通过审核后，专门来感谢我们：“多亏你们把关，不然我们差点栽在‘细节’上。”其实，严格监管对企业和园区是双赢——企业避免了“踩雷”风险，园区则积累了“金融安全区”的口碑。

生态定位需契合

崇明经济园区的招商手册上，第一页就写着“生态优先、绿色发展”，这不是口号，而是刻在骨子里的定位。二十年前我刚来园区时，这里还是“村村点火、户户冒烟”的乡镇企业聚集地，现在却成了上海唯一的“生态型园区”。2018年，园区提出“金融+生态”双轮驱动，但金融产业的选择必须严格符合生态标准——证券公司也不例外。记得2021年，一家证券公司找到我们，想设立“传统投行事业部”，主要做重资产行业的IPO辅导。我直接否决了：“崇明要的是‘绿色金融’，你的业务方向和我们‘生态岛’定位背道而驰。”后来这家企业调整了方案，专门设立“绿色金融事业部”，服务新能源、生态农业等企业，这才顺利落地。

证券公司的业务如何与生态定位契合？关键在于“引导资本流向绿色领域”。证监会近年来大力推动“绿色证券”政策，要求证券公司在承销保荐、资产管理等业务中，优先支持绿色产业企业。比如，园区内一家新能源电池企业想上市，我们专门对接了有“绿色金融”经验的证券公司，从Pre-IPO融资到IPO辅导，全程围绕“碳中和”主题设计业务方案，最终企业成功上市，募资的30%都用于研发低碳电池技术。这种“生态+证券”的协同，不仅提升了企业的估值，也让证券公司在绿色金融领域积累了专业优势——这正是崇明园区想要的“双赢”。

当然，企业一开始可能不理解“生态定位”的重要性。去年有家拟设证券公司提出：“我们主要做二级市场交易，和生态有什么关系？”我带他们参观了崇明的“生态修复示范工程”，指着湿地里的候鸟说：“你们交易的股票里，有没有企业的环保数据？如果投资者发现一家重污染企业的股票被你们推荐，会不会影响你们的声誉？”后来这家企业主动调整了业务范围，增加了“ESG（环境、社会、治理）评级”服务，专门为投资者筛选“绿色标的”。这让我感悟到：生态定位不是限制，而是证券公司在崇明发展的“独特优势”——当全国都在谈“双碳”目标时，崇明的证券公司已经站在了“绿色金融”的风口上。

风险防控是底线

招商工作二十年，我见过太多“因小失大”的案例——有些企业为了快速落地，故意隐瞒风险隐患，结果不仅害了自己，还拖累了园区。2016年，园区一家担保公司因关联交易失控，导致1.2亿坏账，差点引发区域性金融风险。这件事之后，我们招商团队立下规矩：涉及金融类企业，必须把“风险防控”作为第一道关。证券公司作为高杠杆、高风险的金融机构，风险防控更是重中之重——证监会审批时，会重点审查“风险准备金计提”“流动性覆盖率”“压力测试”等指标，这些数据直接关系到企业能否“活下去”。

如何帮企业把好“风险防控关”？我们园区有一套“穿透式尽调机制”：除了证监会要求的材料，我们还要求拟设证券公司提交《风险防控自查报告》，内容包括“客户适当性管理制度”“异常交易监测系统”“应急预案”等。去年有一家券商，材料看起来很完美，但我们发现他们的“压力测试”场景只考虑了“市场波动”，没考虑“极端情况”（比如系统性风险）。我们要求他们补充“黑天鹅事件”的压力测试方案，企业起初觉得“多此一举”，直到2022年A股市场大幅波动，他们的测试方案帮客户避免了3000万的损失——事后企业负责人说：“多亏崇明园区‘较真’，不然我们真可能栽在‘没想到’上。”

风险防控不仅是企业的事，也是园区的责任。我们园区建立了“金融风险联防联控机制”，与证监会上海监管局、地方金融监管局共享信息，每月召开“风险研判会”。去年四季度，我们发现某拟设证券公司的“客户保证金第三方存管”银行合作不规范，可能存在挪用风险，立即暂停了其入驻流程，并督促整改。三个月后，企业整改完成，证监会也通过了审批——这件事让我深刻体会到：风险防控不是“找麻烦”，而是为企业“保驾护航”。在崇明，我们宁可“慢一点”，也要“稳一点”，因为金融安全，是园区发展的“压舱石”。

专业能力筑根基

招商工作中，我最反感“空手套白狼”的企业——有些企业拿着“资本大鳄”的旗号来园区，实际团队没几个人，业务没几单，就想靠政策“圈地”。2014年，一家号称“百亿资本”的投资公司想在园区设立证券公司，但核心团队只有三个刚毕业的大学生，连“证券承销”和“资产管理”的区别都说不清。我们直接拒绝了：“证券公司是‘专业活’，不是‘资本游戏’。”后来这家企业转而去其他园区，不到一年就因“违规开展业务”被查处——这让我更加坚信：专业能力，是证券公司立足的根本。

证券公司的专业能力，体现在“人才、技术、经验”三个维度。人才方面，证监会要求证券公司“从业人员必须具备证券从业资格”，且“核心管理人员需有5年以上证券行业从业经验”；技术方面，交易系统、风控系统必须通过证监会的技术验收，去年我们园区一家证券公司，因为交易系统“卡单”，差点导致客户交易失败，后来我们督促他们升级了“云原生交易系统”，才避免了风险；经验方面，企业过往的“项目成功率”“合规记录”是重要参考——比如我们对接的某头部券商，在科创板保荐中成功率超过80%，这样的专业能力，才能为崇明企业带来真正的价值。

如何帮助企业提升专业能力？我们园区有一套“金融人才引育计划”：一方面，与上海财经大学、华东政法大学合作，开设“绿色金融研修班”，为证券公司从业人员提供“定制化”培训；另一方面，引入“金融科技实验室”，帮助证券公司升级IT系统。去年，园区一家新设证券公司缺乏“投研团队”，我们对接了上海某高校的金融研究中心，共建“联合投研实验室”，不仅帮企业培养了团队，还为园区内中小企业提供了“免费投顾服务”。这种“专业赋能”，让企业真正感受到“崇明温度”——不是给政策，而是给能力。

区域协同共发展

崇明经济园区不是“孤岛”，而是上海“五个新城”和长三角一体化的重要节点。证券公司设立后，不能只盯着“崇明市场”，更要融入“区域金融生态”。2019年，园区提出“金融+产业+区域”协同发展战略，要求证券公司不仅要服务崇明企业，还要联动长三角其他地区的金融资源。比如，我们对接的某证券公司在崇明设立“长三角绿色金融服务中心”，不仅服务本地新能源企业，还为浙江、江苏的生态农业企业提供“跨区域融资”服务——这种“协同”，让证券公司的业务边界从“一岛”扩展到了“一域”。

区域协同的关键，是“错位发展”和“优势互补”。崇明的优势是“生态”，长三角其他地区的优势是“产业”和“资本”。证券公司可以发挥“桥梁”作用：把长三角的“资本”引向崇明的“生态产业”，把崇明的“绿色项目”推向长三角的“资本市场”。去年，园区内一家生态旅游企业想扩大规模，但缺乏资金，我们协调长三角某证券公司的“跨区域投行团队”，帮助企业完成了“绿色债券”发行，募资5亿元，不仅解决了企业资金问题，还吸引了浙江、江苏的游客来崇明旅游——这种“金融+旅游”的协同，实现了“资本增值”和“生态保护”的双赢。

作为招商主任，我常说：“招商不是‘抢企业’，而是‘建生态’。”证券公司的设立，不是终点，而是起点。我们园区正在推动“证券公司+产业园区+地方政府”的三方合作机制：比如，与上海证券交易所共建“绿色企业培育基地”，由证券公司提供“上市辅导”，园区提供“政策扶持”，地方政府提供“审批便利”。去年，这种机制帮助3家崇明企业成功登陆科创板，其中一家“生态农业”企业，上市后市值翻了3倍，带动了周边500户农民增收——这让我深刻体会到：区域协同，是证券公司在崇明实现“长期价值”的关键。

总结与前瞻

在崇明经济园区招商二十年的经历让我深刻认识到，“设立证券公司需证监会的业务许可”这一要求，不是简单的“合规门槛”，而是崇明打造“绿色、安全、专业”金融生态的核心逻辑。从监管红线到生态定位，从风险防控到专业能力，再到区域协同，每一个环节都体现了“金融向善”的理念——金融不是“脱实向虚”的游戏，而是服务实体经济、推动生态保护的重要工具。未来，随着“双碳”目标的深入推进和长三角一体化的加速，崇明园区的证券公司将在“绿色金融”“科创金融”领域扮演更重要的角色。作为招商主任，我将继续秉持“严把入口、赋能成长”的原则，吸引更多“懂生态、有实力、能协同”的证券机构落地崇明，让金融成为生态岛发展的“绿色引擎”。

崇明经济园区招商平台对“设立证券公司需证监会的业务许可”的见解：这一要求是崇明打造“高质量金融生态”的基石，它不仅确保了金融安全，更引导证券公司向“绿色化、专业化、协同化”方向发展。通过严格筛选，园区吸引了真正契合生态定位的证券机构，这些机构不仅带来了资本，更带来了绿色金融理念和专业服务能力，实现了“金融赋能产业、产业反哺生态”的良性循环。未来，园区将继续深化与证监会的合作，建立“事前引导、事中监管、事后赋能”的全流程服务机制，让证券公司成为崇明“世界级生态岛”建设的“金融名片”。